どういう意味なのか。このエラーメッセージ。
The project is using an incompatible version (AGP 8.0.0-alpha08) of the Android Gradle plugin. Latest supported version is AGP 7.3.1
書いているように、AGP (Android Gradle Plugin) のバージョンを 7.3.1
に下げると消えます。
ここらへんでいくつか分かりづらい部分があります。
■「Android Gradle Plugin のバージョン」とは
Plugin ID が
- com.android.application
- com.android.library
のバージョンになります。
// build.gradle
plugins {
id 'com.android.application' version '7.3.1' apply false
id 'com.android.library' version '7.3.1' apply false
}
ここのバージョンを 7.3.1
に下げるとエラーは消えます。
👉 【Plugin DSL】Android Gradle Plugin のバージョンを調べる方法 
👉 【Plugin DSL】「com.android.tools.build:gradle」の記述は不要? 
■ Android Studio との Android Gradle Plugin の互換性
今、一般的に使われている Android Studio Dolphin | 2021.3.1 Patch 1
には、利用できる Android Gradle Plugin のバージョンに制限があります。

👉 Android Studio Dolphin | 2021.3.1 | Android Developers 
よって、8.0.0-alpha08
は使えず、7.3.1
は使える。
ということになります。
👉 Android Studio Dolphin おすすめの Gradle Plugin と Gradle のバージョン 